Anuidades Variáveis com Garantias -  Cálculo do Prémio e Hedging dos Riscos

O objetivo do projeto é tarifar e elaborar estratégias de cobertura para dois tipos de garantias embutidas em algumas anuidades variáveis: Guaranteed Minimum Maturity Benefit (GMMB) e Guaranteed Minimum Death Benefit (GMDB). Adicionalmente, colocou-se o desafio de verificar se é viável implementar estas garantias em um produto Unit-Linked já existente na companhia patrocinadora do estágio (Ocidental Seguros). O estudo foi desenvolvido através de uma adaptação do Modelo Black-Scholes, aliado a Simulação de Monte Carlo e com base nas condições atuais do mercado.